Un modèle financier que vous pouvez comprendre et faire évoluer. Entreprise fictive, calculs réels : faites varier une hypothèse et lisez l'effet sur la trésorerie et sur la valeur.
Démonstration illustrative, données fictives
Produits, prestations, abonnements : je pars de vos offres, de vos contrats et de votre activité renseignée pour construire les prévisions.
Activité + contrats + objectifs → CA par offre et par période, sans double comptageFaites défilerLe modèle évolue à droiteVers la rentabilitéUne variation de prix ne produit pas le même effet qu’une variation de volume. Les coûts et les charges suivent leurs propres règles.
Chiffre d’affaires − coûts − charges → EBEFaites défilerLe modèle évolue à droiteVers la trésorerieDélais clients, investissements, échéances de dette : la trésorerie se lit mois par mois, même lorsque le résultat progresse.
Exploitation − variation du BFR − investissements + financement − service de dette → trésorerieFaites défilerLe modèle évolue à droiteVers la valorisationJe confronte les approches et mesure leur sensibilité. Vous voyez les hypothèses qui portent la valeur et celles qui demandent de l’attention.
Prendre la main sur le modèle ↓Flux + hypothèses de méthode → valeur des titresUne hypothèse, deux trajectoires
Comparez la trésorerie de deux scénarios sur cinq ans, en faisant varier une hypothèse d’activité.
Le modèle entre vos mains
Faites varier un prix, un coût ou un délai. Suivez l’effet sur la trésorerie et la valeur, puis ouvrez le calcul pour comprendre.
Démonstration illustrative, données fictives
Le chiffre d’affaires, selon votre modèle économique
Chaque choc est testé seul, à partir de vos réglages actuels. Les écarts sont classés par amplitude absolue.
Neuf scénarios indépendants sur la plage du levier, arrondis au pas de la commande. Les autres hypothèses restent inchangées. Les segments relient les points ; le retard de financement se règle en mois entiers.
Valeurs des titres à la date initiale. Les méthodes répondent à des questions différentes ; leur moyenne n’est pas une conclusion.
Ce modèle pédagogique réduit relie cinq années d’activité à soixante mois de trésorerie. Les deux exemples illustrent la vente à l’unité et l’abonnement. Les résiliations réduisent les abonnés en fin de mois, sans acquisition automatique. Le taux initial est nul ; il se règle de 0 à 10 % par mois. Les quantités prévues et les tarifs restent des hypothèses fictives.
La fiscalité, les stocks, les financements et les conventions de valorisation restent simplifiés. Les hypothèses et multiples sont fictifs ; ils ne constituent pas des données de marché. La rentabilité, la liquidité et la capacité de remboursement se lisent séparément, sans verdict global de viabilité.